Judul Skripsi : ANALISIS PENGARUH AGRESI MILITER ISRAEL KE LIBANON TERHADAP REAK SI HARGA SAHAM (Studi Pada Indeks LQ-45 di Bursa Efek Jakarta)
Bidang Studi : Ekonomi
Penyusun : N/A
Penjelasan Skripsi :
Aktivitas pasar modal memang rentan sekali dengan berbagai informasi atau peristiwa-peristiwa yang terjadi baik itu peristiwa nasional maupun internasional. Salah satu instrumen pasar modal yang rawan dengan berbagai informasi adalah saham. Peristiwa agresi militer Israel ke Libanon merupakan salah satu peristiwa internasional yang mempengaruhi perekonomian global, termasuk salah satunya adalah Indonesia tak terkecuali indeks LQ 45. Dengan penelitian ini dapat terlihat apakah peristiwa agresi militer Israel ke Libanon di respon oleh pasar khususnya indeks LQ 45.
Penelitian ini merupakan penelitian kuantitatif yang menggunakan uji t untuk melihat adanya abnormal return. perbedaan antara return, average abnormal return, dan cumulative average abnormal return sebelum dan sesudah peristiwa. Dari perhitungan yang dilakukan didapat bahwa terdapat abnormal return selama 4 hari yaitu 3 hari sebelum dan 1 hari sesudah pristiwa. 1 hari sebelum peristiwa yaitu tepatnya hari ke t-9 menunjukkan signifikan positif ini menunjukkan bahwa pasar dalam keadaan panic selling, sementara 3 hari menunjukkan signifikan posiitif yaitu 2 hari sebelum dan 1 hari sesudah peristiwa. Untuk return, AAR sebelum dan sesudah peristiwa tidak terdapat perbedaan yang signifikan ini menunjukkan bahwa sebelum adanya peristiwa pasar sudah mengantisipasi terlebih dahulu dalam hal ini pasar tidak bereaksi secara berlebihan. Sementara itu untuk CAAR terdapat perbedaan yang signifikan sebelum dan sesudah peristiwa.
